部分人员无资质展业、投资建议无合理依据，天相财富被责令改正

北京天相财富管理顾问有限公司（简称“天相财富”）再因夸大、误导性宣传和承诺收益等问题被监管处罚。

4月18日，北京证监局官网发布《关于对北京天相财富管理顾问有限公司采取责令改正监管措施的决定》（下称《决定》），经查，天相财富存在四方面问题。

一是人员管理方面，存在部分人员无资质展业的情况；二是营销行为方面，存在承诺收益，使用夸大、误导性表述，运用部分个股过往业绩进行展示宣传，未在宣传环节向客户说明所提供产品局限性的情况；三是提供服务方面，存在部分投资建议无合理依据、未向客户说明投资建议依据来源、未进行风险提示的情况；四是内部控制方面，存在部分产品审核流程虚设的情况。

北京证监局表示，上述行为违反了《证券投资顾问业务暂行规定》(证监会公告〔2020〕66号，以下简称《暂行规定》)第七条、第九条、第十六条、第十八条、第十九条、第二十四条、第二十六条的规定。根据《暂行规定》第三十二条的规定，决定对天相财富采取责令改正的监督管理措施。

北京证监局指出，天相财富应高度重视，采取有效措施积极整改，强化内部控制，提升合规水平。该公司应于收到决定书之日起30日内向北京证监局提交书面整改报告。

此外，如果天相财富对监督管理措施不服，可以在收到决定书之日起60日内向中国证监会提出行政复议申请，也可以在收到决定书之日起6个月内向有管辖权的人民法院提起诉讼。复议与诉讼期间，上述监督管理措施不停止执行。

2019年10月，天相财富曾被北京证监局暂停新增客户3个月，而前次被罚的违规原因之一就是虚假、夸大、误导性宣传和承诺收益。经查，天相财富在开展证券投资顾问业务中，在业务推广和客户招揽环节存在营销人员进行虚假、夸大、误导性宣传和承诺收益的情形。北京证监局现责令该公司改正，暂停新增证券投资顾问业务客户3个月。

而天相财富河北分公司及分公司总经理胡彬彬，还曾在2024年7月被河北证监局分别采取责令改正、出具警示函的行政监管措施。经查，彼时天相财富河北分公司存在以下问题：一是证券投资顾问业务推广和客户招揽中，存在误导性营销宣传。二是部分未在中国证券业协会（简称“中证协”）注册登记的员工从事证券投资咨询业务的营销、客服工作；个别未在中证协注册登记为证券投资顾问的员工对外提供证券投资顾问服务，个别员工冒用其他投资顾问名义向客户提供证券投资顾问服务。

据中国证监会官网信息，天相财富于2016年9月30日被核准从事证券投资咨询业务。另据天相投资顾问有限公司（简称“天相投顾”）官网资料，天相财富为天相投顾全资子公司，而天相投顾是经中国证监会批准的，具有基金评价业务资格的专业投资咨询机构，也是经中国证监会批准取得开放式证券投资基金代销业务资格的专业投资咨询机构（证监基金字【2004】114号），是具有影响力及规模的独立投资融资咨询服务机构之一。